2.3 Анализ собственных средств (капитала)

 

Собственный капитал банка состоит из уставного, резервного, фонда развития банка, других фондов, нераспределенной прибыли прошлых лет и прибыли текущего (отчетного) года. Размер собственных средств кредитной организации в первую очередь зависит от величины уставного фонда, объема и качества кредитного портфеля банка.

Основными задачами анализа собственных средств (собственного капитала) банка являются:

1. Оценка состояния и движения капитала банка.

2. Оценка изменений в структуре капитала.

3. Анализ источников увеличения капитала банка. Главный внутренний источник прироста собственного капитала – накопленная прибыль.

4. Изучение направлений использования собственных средств банка. В том числе:

а) в какие виды активов (с учетом их ликвидности, доходности, рискованности) размещен весь объем собственных средств банка;

б) направления использования средств резервного фонда, фонда развития и прочих фондов банка (возмещение непокрытых убытков, выявленных по результатам работы банка за отчетный год; восполнение превышения суммы распределенной прибыли над полученной суммой прибыли; пополнение уставного фонда и др.).

5. Выявление и оценка степени влияния факторов, воздействующих на качество собственного капитала банка.

6. Оценка уровня достаточности капитала банка.

7. Изучение рентабельности собственного капитала.

8. Определение суммы иммобилизации и выявление причин ее возникновения.

Рост иммобилизации отрицательно влияет на доходность банковских операций, ухудшает значения нормативов достаточности капитала. Поэтому определение суммы иммобилизации, ее составляющих и оценка ее динамики, а также разработка мероприятий по сокращению отвлеченных средств способствуют росту доходов и повышению ликвидности банка.

Основными объектами управления собственным капиталом являются его абсолютная величина (балансовая стоимость капитала и нормативного капитала), соотношение между нормативным капиталом трех уровней, рентабельность собственного капитала банка. Соответственно эти направления анализа проводятся специалистами банка с наибольшей частотой (на ежедневной, ежедекадной, ежемесячной основе) с использованием классических методов статистического анализа.

Банками рассчитываются объем и структура собственного капитала посредством применения нескольких методов оценки. Результаты каждого анализа используются различными пользователями с разной целью.

Балансовый метод является для широкого круга пользователей основным методом расчета собственного капитала коммерческого банка. Из ежедневного баланса банка:

- где стоимость активов и пассивов банка оценена в балансе по методу, закрепленному на плановый период (обычно один календарный год) Учетной политикой банка.

Балансовая стоимость капитала коммерческого банка зависит, в первую очередь, от доходности банка, от принятого им на себя общего уровня финансовых рисков, и от устойчивости банка к внешним рискам на денежном рынке и рынке капиталов.

Метод рыночной стоимости собственного капитала банка. Рыночная стоимость собственного капитала важна, в первую очередь, для инвесторов при принятии или пересмотре ими инвестиционных решений. Рыночная стоимость капитала обратно пропорциональна росту процентной ставки: уменьшение процентной ставки на финансовом рынке имеет следствием увеличение рыночной стоимости капитала, а рост процентных ставок сокращает ее сумму.

Метод расчета нормативного капитала банка. Нормативный капитал банка (в экономической литературе его также называют регулятивным капиталом) в национальной и международной практике является основной характеристикой надежности кредитной организации. Он представляет собой сумму собственного капитала и приравненных к нему средств, которая способна поглотить фактически сложившиеся и потенциальные риски банка и поддержать темпы его положительного роста. В основу расчета нормативного капитала банка положены требования Положения Базельского комитета по банковскому надзору (соглашение «Базель-II»).

Коэффициентный метод оценки собственного капитала коммерческого банка. Решение поставленных задач производится на базе расчета различных показателей оценки состояния собственных средств коммерческого банка. Одним из важных является их сохранность в ликвидной и денежной форме. Таким показателей является иммобилизация собственных средств, которая представляет собой отвлечение собственных средств в затраты сверх имеющихся источников.

Иммобилизация является отрицательным показателем в работе банка и, как правило, свидетельствует о недостатках в собственной хозяйственной деятельности. Расчет показателя производится по формуле (1):

 

f1.png,      (1)

 

Где ИМ – сумма иммобилизации;

Ф – фонды банка;

ПС – прирост стоимости имущества при переоценке;

А – амортизация основных средств и нематериальных активов;

ОС – основные средства по балансу, включая землю;

КЗ – капитальные затраты (вложения);

НМА – нематериальные активы.

 

Для оценки качественного состава собственных средств определяют коэффициент иммобилизации, который представлен в формуле (2):

 

f2.png,         (2)

 

где К – капитал банка, а именно – собственные средства, используемые при расчете норматива достаточности капитала;

ССб – собственные средства-брутто, т.е. собственные средства с учетом амортизации материальных и нематериальных активов, а также прибыли по балансу (не скорректированной на сумму расходов из прибыли).

Снижение значения коэффициента иммобилизации в динамике характеризует рост доходов банка.

Влияние отдельных факторов на коэффициент иммобилизации можно определить с помощью следующей факторной модели, которая представлена в формуле (3):

 

f3.png     (3)

 

Важным является также коэффициент эффективности использования собственных средств банка (см. Формулу 4), указывающий на то, сколько приходится собственных средств на 1 тенге кредитных вложений:

 

f4.png     (4)

 

Кроме того определяется соотношение собственных средств и суммы рисковых активов.

Например, норматив использования собственных средств банка для приобретения долей (акций) других юридических лиц (Н12). Он установлен в форме процентного соотношения размеров инвестируемых и собственных средств банка и рассчитывается по формуле (5):

 

f5.png,           (5)

 

Где Кинi -  собственные средства банка, инвестируемые на приобретение долей (акций) других юридических лиц.

Максимально допустимое значение норматива HI2 устанавливается в размере 25%.

Умение управлять собственными средствами необходимо для обеспечения ликвидности и платежеспособности банка.